- دلار آمریکا در معاملات تعطیلات بسیار آرام روز جمعه ثابت معامله می شود.
- تولید صنعتی ماهانه ژاپن 2.3 درصد کاهش یافت، کمتر از 3.5 درصد مورد انتظار، در حالی که تولیدکنندگان بزرگ چینی نیز سود کمتری را گزارش کردند.
- شاخص دلار آمریکا (DXY) برای مدت کوتاهی به زیر 108.00 سقوط کرد که همچنان به بالاترین حد در دو سال اخیر نزدیک است.
دلار آمریکا (USD) این جمعه آرام تر معامله می شود و DXY نمی تواند موقعیت خود را بالای 108.00 نگه دارد، زیرا بازارها محتاط هستند و میزهای معاملاتی به دلیل تعطیلات کریسمس کم کار هستند. دلار نتوانست به تحرکات بیشتر در بازارهای آسیایی پاسخ دهد، زیرا داده ها حاکی از انقباض بیشتر در تولید صنعتی ژاپن و شرکت های صنعتی چینی سود کمتری را گزارش کردند.
تقویم اقتصادی ایالات متحده در روز جمعه با تراز تجاری اولیه کالا و داده های موجودی عمده فروشی بسیار سبک خواهد بود. حرکت زیادی از این نقاط داده انتظار نمی رود. بنابراین، انتظار می رود که جلسه معاملاتی نسبتاً با ثبات باشد.
خلاصه روزانه محرک های بازار: کاهش سهام
- دو نقطه داده از ایالات متحده این جمعه منتشر خواهد شد:
- تراز تجاری کالا در نوامبر شاهد افزایش کسری 102.9 میلیارد دلاری آمریکا در مقایسه با کسری قبلی 98.7 میلیارد دلاری بود که بیش از برآوردهای 100.8 میلیارد دلاری بود.
- موجودی های عمده فروشی در ماه نوامبر در مقایسه با قرائت قبلی 0.2 درصد و برآوردهای اجماع 0.2 درصد کاهش یافت.
- معاملات سهام در روز جمعه مختلط بود و همه معاملات آتی سهام ایالات متحده با کاهش بیش از 1 درصدی نزدک همراه بود.
- ابزار CME FedWatch برای اولین جلسه فدرال رزرو در سال 2025 در 29 ژانویه، احتمال 89.3 درصد ثبات نرخ بهره را در مقابل احتمال 10.7 درصدی کاهش 25 واحدی نرخ پایه پیش بینی می کند.
- نرخ بهره معیار 10 ساله ایالات متحده در 4.59٪ معامله می شود، نه چندان دور از بالاترین نرخ این هفته 4.64٪.
تحلیل فنی شاخص دلار آمریکا: در حال حاضر چیزی برای دیدن اینجا وجود ندارد
انتظار نمی رود شاخص دلار آمریکا (DXY) در این جمعه با توجه به نقدینگی پایین و تنها تعداد معدودی از فعالان بازار بین کریسمس و سال نو، به هیچ سطح باثباتی حمله کند. هیچ حرکت بزرگی انتظار نمی رود مگر اینکه یک رویداد خارجی در جبهه ژئوپلیتیک رخ دهد. به نظر می رسد که DXY به سمت معامله در شب سال نو، درست بالاتر از سطح 108.00 حرکت خواهد کرد.
در روند صعودی، خط روند شروع از 28 دسامبر 2023 به عنوان یک پتوی متحرک عمل می کند. مقاومت قوی بعدی در 109.29 است که اوج 14 جولای 2022 بود و سابقه خوبی به عنوان سطح محوری دارد. پس از عبور از این سطح، سطح دور 110.00 وارد بازی می شود.
اولین مانع نزولی روی 107.35 است که اکنون از مقاومت به حمایت تبدیل شده است. سطح دومی که ممکن است بتواند هرگونه فشار فروش را متوقف کند 106.52 است. از آنجا، سطح 105.53 حتی می تواند در نظر گرفته شود زیرا میانگین متحرک ساده 55 روزه (SMA) در 105.83 راه خود را به آن سطح می دهد.
شاخص دلار آمریکا: نمودار روزانه
سوالات متداول در مورد تورم
تورم افزایش قیمت یک سبد کالا و خدمات را اندازه گیری می کند. تورم سرفصل معمولاً به صورت درصد تغییر به صورت ماهانه (MoM) و سالانه (سالانه) بیان می شود. تورم اصلی اقلام بی ثبات تر مانند غذا و سوخت را که ممکن است به دلیل عوامل ژئوپلیتیکی و فصلی در نوسان باشد، حذف می کند. تورم اصلی عددی است که اقتصاددانان روی آن تمرکز می کنند و سطحی است که توسط بانک های مرکزی مورد هدف قرار می گیرد که وظیفه دارند تورم را در یک سطح قابل کنترل نگه دارند که معمولاً حدود 2٪ است.
شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) تغییر قیمت یک سبد کالا و خدمات را در یک دوره زمانی مشخص می کند. معمولاً به صورت درصد تغییر به صورت ماهانه (MoM) و سالانه (YoY) بیان می شود. CPI اصلی عددی است که توسط بانکهای مرکزی مورد هدف قرار میگیرد، زیرا ورودیهای مواد غذایی و سوخت ناپایدار را حذف میکند. هنگامی که CPI اصلی به بالای 2% می رسد، معمولا باعث افزایش نرخ بهره می شود و برعکس زمانی که به زیر 2% می رسد. از آنجایی که نرخ بهره بالاتر برای یک ارز مثبت است، تورم بالاتر معمولا منجر به ارز قوی تر می شود. برعکس زمانی که تورم کاهش می یابد صادق است.
اگرچه ممکن است غیرقابل تصور به نظر برسد، اما تورم بالا در یک کشور باعث افزایش ارزش پول آن کشور و بالعکس برای کاهش تورم می شود. این به این دلیل است که بانک مرکزی معمولاً برای مبارزه با تورم فزاینده، نرخهای بهره را افزایش میدهد، که جریانهای سرمایه جهانی بیشتری را از سوی سرمایهگذارانی که به دنبال مکانی سودآور برای پارک پول خود هستند، جذب میکند.
پیش از این، طلا در زمان تورم بالا به دلیل حفظ ارزش خود، داراییای بود که سرمایهگذاران به آن روی میآوردند، و در حالی که سرمایهگذاران اغلب به خرید طلا برای خواص ایمنی آن در مواقع آشفتگی شدید بازار ادامه میدهند، در بیشتر مواقع اینطور نیست. . این به این دلیل است که وقتی تورم بالا باشد، بانکهای مرکزی برای مبارزه با آن نرخ بهره را افزایش میدهند. نرخ های بهره بالا برای طلا منفی است زیرا هزینه فرصت نگهداری طلا را در مقابل دارایی های دارای بهره یا قرار دادن پول در حساب سپرده نقدی افزایش می دهد. از طرف دیگر، تورم پایین تر برای طلا مثبت است زیرا نرخ بهره را کاهش می دهد و این فلز براق را به یک جایگزین سرمایه گذاری مناسب تر تبدیل می کند.
منبع: https://www.fxstreet.com/news/us-dollar-trades-steadily-ignoring-weak-industrial-data-from-china-and-japan-202412271300
تحریریه فارکس برای من